中外百姓理财比较研究及对我国的借鉴

时间：2020-03-22 05:20:35 来源：千叶帆本文已影响人

【摘要】随着中国经济的快速增长和经济体制的变迁，百姓积累的财富高速增长，中国的理财市场快速发展，越来越多的百姓开始注重理财。但我国的百姓理财还处于初期发展阶段，百姓的理财投资方式存在着一些问题。本文分析我国百姓理财现状，并借鉴欧美理财市场的特点与优势，从政策与市场等多方面对我国百姓的理财现状提出合理建议。

【关键词】中外百姓理财投资教育借鉴建议

一、百姓理财概念

百姓理财是指人们对自己的收入、资产、负债等进行分析整理的基础上，根据所处的生命周期不同阶段特征及对风险的偏好、承受能力，运用各种金融工具、手段合理安排资金，从而实现资产的保值和增值。因此，百姓在投资理财过程中，不仅应考虑财富的积累，也要考虑财富的保值，理财的核心是对风险的管理和控制。

二、我国百姓理财现状

近几年来，我国百姓理财市场迅速成长，不断推动我国百姓理财业务和百姓理财技能的发展，同时也形成了以下几点值得思考的现状：

（一）百姓理财需求大幅度上升

随着改我国社会经济的加速发展，百姓的财富收入逐年增长。近几年，各媒体及报纸、网站等纷纷通过理财专栏和理财频道等形式授予百姓理财知识。根据实地调查，百姓在购买理财工具时，大多数是以资本保值兼顾增值为主，能够较好平衡风险与收益情况，理财观念愈发理性。而百姓理财需求的大幅增长，说到底是因为百姓收入的日益增加、资本的日益丰富而引起投资需求的日益上升。

（二）百姓理财结构发生巨大变化

八十年代初，百姓的理财方式局限于购买国库券及将现金存入银行以获得利息。进入九十年代后，股票以及保险等理财工具开始在百姓中盛行。此时在不少中国家庭中，房产的地位也逐渐上升。进入21世纪后，百姓的投资理财渠道不断扩大，货币、基金、房地产等理财工具逐渐走进人们的生活。

可见，随着经济的快速发展，百姓对于理财工具的选择也逐渐多样化，理财结构不断向灵活性方向发展。

（三）各金融机构的百姓理财活动旺盛

2003年以来，在外币存款利率低的情况下，各银行陆续推出理财工具，不少商业银行开始树立独有的理财品牌。保险、证券、信托、基金公司也紧跟随后设立专门的理财服务中心，推出各类理财工具。我国的银保合作、银证合作都有了很大的发展，金融领域出现了证券公司、商业银行共同设立的基金管理公司。

三、我国百姓理财存在的问题

在对我国百姓理财的基本现状研究过程中，不难发现我国的百姓理财存在以下几点比较明显的问题：

（一）理财工具相似化现象明显

各商业银行推出的个人理财工具相似现象非常严重，其他非银行金融机构提供的金融理财工具相似度也颇高，几乎是各类证券、基金、外汇等投资理财工具的不同组合。同时，商业银行普遍开展为客户代缴各项费用、代理保险、代为兑换债券等层次低、可复制性强的服务，这些相类似的服务对百姓投资者来说缺少实际的吸引力。

（二）理财市场的相关法律缺乏规范与统一

在我国，不同的监管部门监管金融领域的各个行业，这是源于理财市场业务的复杂性和多样性。不同监管部门独立颁布本行业的规定，就会出现不同行业间规定不相协调的现象，给百姓投资者带来了一定的投资困难。其次，目前我国理财市场上的一些理财工具领域尚未有健全的法律涉及，例如私募基金目前仍未得到足够的法律地位的认可。

银监委等相关政策机构需实时控制理财投资市场，出台指导性政策，促使百姓理财市场平稳发展。同时，相关金融机构也应根据银监委政策相应调整理财建议与组合。

四、欧美百姓理财方式的经验借鉴

欧美国家拥有比较完善的理财投资市场与百姓理财教育方式，研究欧美百姓理财的方式可以更好地发展我国的理财市场。

（一）通过多种途径加强百姓理财教育

从二十世纪中期开始，美国绝大多数州已在中学开设理财等金融相关课程，从中学生开始普及理财知识与理财观念，将基础的理财知识与学校所授课程相结合。同时，美国将理财教育付诸于法律，通过立法等形式来加强百姓投资者的理财教育，此外，美国通过联邦储备委员会发挥带头作用，父母对孩子、雇主对雇员提供理财教育等形式，让理财教育在全民中得到普及。

（二）进行市场细分提供人性化理财服务

欧美国家开展百姓理财业务，首先对客户群体进行有效的细分。在市场细分的基础上，确定金融机构的目标客户群体，并采取差异化的分层服务方式。金融机构实行针对不同层次百姓的人性化服务，为不同层次收入人群提供各自相适宜的理财工具。例如向高收入人群推荐投资回报与风险均较高的理财工具，为中等收入人群提供保本为主，增值为辅的理财工具等。

可见，向客户提供分层次、人性化的服务，是欧美国家金融机构扩大收入的重要途径，也是欧美理财市场不断发展的必要条件。

五、对我国百姓理财的建议

通过上述对我国百姓理财的现状研究与问题探讨，并在借鉴欧美百姓理财经验的基础上，针对我国百姓的理财情况提出以下建议：

（一）树立正确的理财观念

百姓在理财过程中，要树立起终身理财的观念，在保值的同时求增值，能够以平稳的心态面对理财工具的风险与收益。

很多年轻人认为理财是中老年以后才需做的事，其实不然。从简单的银行存款复利计算中可见，及早开始理财，是一种为今后人生寻求保障与增值的明智之举。百姓应将理财观念深入心中，转化为有意识与有意义的活动，实现理财收益的最大化。

（二）推进我国百姓理财方式创新

客户对于人性化、差别化理财服务的不断需求，混业经营的发展趋势以及金融机构间的竞争要求等都从客观上对理财工具供给方产生了强大的创新推动。银行应积极与证券、基金等非银行金融机构合作，努力发展交叉性金融业务。国内银行可以考虑加大与外资金融机构合作力度，开发新的理财工具和更便利的产品营销模式。

据此，我国的理财市场只有拓宽投资渠道、创新理财方式，才能吸引更多的百姓进行长期的投资理财。

（三）规范百姓理财培训市场，强化从业人员素质

我国要大力加强对金融机构理财从业人员的培训，不断发掘出素质高、能力强、业务水平精湛的高层次理财分析师，提高理财规划师等金融从业人员的从业门槛，并加强对其的职业道德培训。

此外，我国还应多设立相关的行业自律组织，制定相关法律或自律条款，接受客户投诉，并在查证后依法对相关的人员进行处置，保护好客户的信息安全。